История благодарностей участнику
IPB

Здравствуйте, гость ( Вход | Регистрация )

История благодарностей участнику nBankir. Спасибо сказали: 1
Дата поста: В теме: За сообщение: Спасибо сказали:
5.12.2011, 18:22 Формула Синдицированного Кредита
День добрый! Нужна помощь профи. Если кто-то работает с такими вещами и знает как реализовать данную задачу, буду признателен.

Матэкономическое задание по созданию калькулятора fair pricing discovery rationale.
Необходимо создать робота-формулу для выведения справедливого ценового диапазона цены размещения синдицированного кредита, отображающего арбитраж между двусторонним и синдицированным кредитами.
Цель упражнения, используя различные методы (многомерный регрессионный анализ) в сочетании с обычной математической логикой, получить некую математическую заготовку для тонкой ручной настройки с учетом факторов за пределами контроля робота или автомата, с возможностью корректировки на естественные допущения.
В качестве вводных данных для начала можно взять:
– рентабельность чистых активов заемщика
– среднюю ставку заемщика по портфелю
– средний срок кредита
– аналоги
– дебютную премию, если применимо
– реструктуризация плохого /хорошего/ дорогого/ кредита
– рефинансирование дорогого займа более дешевым в силу падения ставок
– торговое финансирование в чистом
– только по форме
– корпоративное финансирование по форме,
– по сути
– финансовые и юридические ограничения
– финансовые ковенанты
– оптическое и фактическое обеспечение выручкой
– дополнительные параметры.
В вычисляющем цену размещения роботе надо сделать вводное окно с учетом профиля нашего клиента:
1. показатели баланса по МСФО (типичные именно для МСФО или ГААПа),
2. коэффициенты должны вводиться как будто бы коэффициентный анализ уже сделан,
3. цифровое профилирование не должно позволять пользователю робота вводить данные принципиально несовместимые с синдикацией как доктриной,
4. проверочные показатели и другие инструменты (кривая бондов, напр.) текущая конъюнктура рынка, некая фундаментальная безрисковая ставка из гранита и бронзы, базирующаяся на ставках по (квази-) государственным компаниям,
5. премия за отрасль (что по сути анализ аналогов),
6. понижающие или повышающие коэффициенты в зависимости от типа сделки (дебют, реструктуризация и прочее),
7. финансовых показателей компании, куда бы я обязательно включил коэфф. ликвидности и рентабельности,
8. премия за срок,
9. наличие / отсутствие обеспечения (формального и не формального).
10. иное
Методологических ограничений нет. При желании можно использовать различные парадигмы (напр. интегральные уравнения на некоммутативных кольцах).
Nada

RSS Текстовая версия Сейчас: 20.5.2018, 18:39
Rambler's Top100